量化策略能稳定盈利吗？

量化策略本质上并不稳定，通常一个策略的有效周期大约只有两年左右。这是因为一旦某个策略被证明有效，就会吸引大量跟风者涌入市场。随着参与者的增多，该策略的收益空间会被迅速压缩，最终导致失效。这是量化交易行业自身难以解决的问题。
不过，在策略仍然有效的窗口期内，确实可以实现稳定的盈利。这一点毋庸置疑。目前大多数量化交易公司都拥有自己的核心策略，如果这些策略无法带来稳定收益，那么理财客户会立即撤资。而市面上普通投资者接触到的所谓量化策略，往往已经是被淘汰的老旧方法，对这些策略进行历史回测自然会显示亏损结果。
对于普通交易者而言，若想实现长期稳定盈利，唯有顺势而为、控制仓位。至于交易系统的构建，感兴趣的读者可以参考我之前的文章链接，探讨诸如最赚钱的交易系统具备哪些特征、为何人在交易中容易好了伤疤忘了痛，以及如何应对自己制定规则后执行时买易卖难的问题等话题。